LMMNextPath Example VBNET




http://www.QuantTools.com
CapeTools LMM Process Simulation function list
LMMNextPath function

Welcome | Documentation format | QuantTools Groups | QuantTools Categories | Licence

Key TAGs | Excel Index | API Index


Example VB.NET Driver function. Preparing the parameters and the final function call (the result).

High level view of the code structure (resulting in the final function call to LMMNextPath() )

These are the financial QuantTools function calls that are used within the examples :





The objects generated by these functions are inter-connected in the following way :



VB.NET Example - LMMNextPath





    '     ##################################################################################
    '     The first function here LMMNextPath(), contains a series of
    '     function calls leading upto the main function call, the second function
    '     within this file ( LMMNextPathPart() ).
    '     which contains the answer that we are looking for.

    '     The first function here is simply an example of how to construct the parameters 
    '     in order acquire either a string Key (that is to be passed to other functions) 
    '     or a computed result.

    '     If you are viewing this source code from the chm or web help file you can use the
    '     outlining features to collapse certain sections of the code for better readability. 
    '     ##################################################################################
        

Imports System

' Optional using instruction. We will use a mix of utilising fully qualified names (in the case of the financial objects)
' and using the reduced version (in the case of declaring enumerations).
' This is just to demostrate both types of coding.

Imports CTQL ' You need to add a reference to the QuantToolsNET.v2.dll also

' Some global parameter in order to append to user defined keys.
' We use it here to ensure that we have unique Keys (in the case several of our examples
' use the same key-name)
' In normal use, a user defined string will be used and so this variable will be pointless.
Global nCTLMMProcessSimGlobal As Integer
    
' Used by function parameters that take an optional range value. 
' In Excel we simply omit the value, within the API functions, 
' we pass an empty range object
Global oEmptyRange As CTQL.CTRangeData
    
Public Function VB_EX_LMMNextPath() As CTRangeData

    nCTLMMProcessSimGlobal = nCTLMMProcessSimGlobal + 1
            

    Dim szErrorMsg As String
          
    Try

            
    

    '    UK date calendar used within the UK stock exchange.

    Dim MyCALUKExchange As String
    MyCALUKExchange = _
        CALUKExchangePart()


    

    '    EURO calendar used for holiday adjustments.

    Dim MyEuroCal As String
    MyEuroCal = _
        CALEUROPart()


    

    '    Creates a centralized valuation date object.

    Dim MyValuationDate As String
    MyValuationDate = _
        ValueDateObjPart()


    

    '    Creates a Deposit template which is almost identical to a Libor 
    '    Index, but without the YieldCurve information.
    Dim MyDepoTPL As String
    MyDepoTPL = _
        CreateDepoTemplatePart( _
        MyCALUKExchange, _
        MyEuroCal)


    

    '    Creates a Swap template which is almost identical to the definition 
    '    of the parameters of a swap contract, but without the swap duration, 
    '    buysell, and YieldCurve information.
    Dim MySwapTPL As String
    MySwapTPL = _
        CreateSwapTemplatePart( _
        MyEuroCal, _
        MyDepoTPL)


    

    '    Creates a yield curve using market rates (No cross-currency 
    '    Swaps).
    Dim MyMiniYC As String
    MyMiniYC = _
        MKTYC_D__3Part( _
        MyValuationDate, _
        MyDepoTPL, _
        MySwapTPL)


    

    '    Creates a new Index code.
    Dim MyNewIndex2 As String
    MyNewIndex2 = _
        CreateIndex__2Part( _
        MyCALUKExchange, _
        MyEuroCal, _
        MyMiniYC)


    

    '    Creates a Libor Forward Model Process container object.
    Dim MyLMMProcess2 As String
    MyLMMProcess2 = _
        LMMProcess2Part( _
        MyNewIndex2)


    

    '    Creates a an extended linear-exponential volatility model for 
    '    the libor market model.
    Dim My3rdLMMLinearExpVolModel2 As String
    My3rdLMMLinearExpVolModel2 = _
        LMMLinearExpVolModel2__3Part( _
        MyLMMProcess2)


    

    '    Creates an extended exponential correlation model for the libor 
    '    market model.
    Dim My2ndLMMLinearExpCorrModel2 As String
    My2ndLMMLinearExpCorrModel2 = _
        LMMLinearExpCorrModel2__2Part( _
        MyLMMProcess2)


    

    '    Given volatility and correlation specification objects, creates 
    '    a Libor Forward Market Simulation Process object to be used 
    '    within the 'CapeTools LMM Process Simulation' or 'CapeTools 
    '    Generic IR LMM MonteCarlo Pricer' category of functions.
    Dim MyLMMSimProcess As String
    MyLMMSimProcess = _
        LMMSimProcessPart( _
        MyLMMProcess2, _
        My3rdLMMLinearExpVolModel2, _
        My2ndLMMLinearExpCorrModel2)


    

    '    Generates a new random path based on the LMM model.
    Dim resLMMNextPath As CTRangeData
    resLMMNextPath = _
        LMMNextPathPart( _
        MyLMMSimProcess)

    ' This is the result we are looking for.
    VB_EX_LMMNextPath = resLMMNextPath

            
    Catch e As Exception
        szErrorMsg = e.Message
        Throw e
    Catch e As System.ApplicationException
        szData = e.Message
    End Try
            
End Function                
        


' ///////////////////////////////////////////////////////////////////

Private Function LMMNextPathPart( _
    MyLMMSimProcess As String) As CTRangeData

    ' Used by functions returning a range value. Via the szRangeDescription variable, you can inspect the results
    Dim _nRows As Integer
    Dim _nCols As Integer
    Dim szRangeDescription As String

    


                    
    '  Excel function call is : "CT.PRO.LMMNextPath()"

    '    Generates a new random path based on the LMM model.
        Dim rLMMNextPath As CTRangeData 
        Dim oCTLMMProcessSim As New CTQL.CTLMMProcessSim
    
        rLMMNextPath = CType(CTQL.CTLMMProcessSimSA.LMMNextPath( _
                MyLMMSimProcess), CTRangeData)


        _nRows = rLMMNextPath.GetRows()
        _nCols = rLMMNextPath.GetCols()
        szRangeDescription = rLMMNextPath.ToMatrixString()


    LMMNextPathPart = rLMMNextPath
    
End Function                        







Copyright (c) 2003-2007 CapeTools - All Rights Reserved.